再融资服务是指企业通过多种方式重新获得资金的过程,主要分为股权再融资和债权再融资两大类。以下是常见的再融资方式:
增发
向现有股东或特定投资者发行新股,分为公开增发和定向增发。公开增发面向公众,定向增发则针对特定机构或个人。
配股
向现有股东按比例发行新股,通常用于公司并购或资金补充。
可转换债券(可转债)
发行兼具债券和股票特点的证券,持有人可按约定转换为普通股。
优先股
发行具有优先权的股票,享有固定股息,但无投票权。
私募股权融资
通过私募渠道吸引投资者,资金用途灵活但需承担较高风险。
基金组织投资
包括“假股暗贷”等形式,投资者以股东身份参与但不参与管理。
发行新债券
包括公司债、可交换债、可追索债券等,需按期还本付息。
银行贷款再融资
与金融机构重新谈判借款协议,调整利率、期限或额度。
发行可交换债
投资者可按约定将债券转换为股票,兼具债权和股权属性。
资产出售与租回(售后回租)
出售资产后租回使用,获得现金流并保持资产控制权。
混合融资
结合可转债和优先股特点,满足不同投资者需求。
银行承兑与直存款
通过银行承兑汇票或签订不挪用协议获得贷款,但需承担较高风险。
选择依据 :需根据公司资金需求、市场环境及战略规划综合选择。
风险提示 :股权再融资可能稀释原有股东权益,债权再融资产生固定还款压力。
以上方式需符合相关法律法规,并通过证券交易所或监管机构审批。