保荐机构的职责主要包括以下几个方面,综合了证券发行、上市及后续监管的核心要求:
尽职调查
对发行人的财务状况、经营状况、法律合规性进行全面调查,确保其符合上市条件。
上市辅导
协助企业完善公司治理结构,规范业务运作,明确信息披露义务,并对董监高进行法律法规培训。
推荐与申报
向证券交易所提交发行申请文件,协助完成路演、询价、定价等发行程序。
文件审核
对招股说明书、年报等公开文件进行审慎核查,确保内容真实、准确、完整,并独立判断其合规性。
法律保障
与发行人签订保荐协议,明确双方权利义务,对发行文件中的专业意见进行复核。
持续督导
上市后持续监督公司规范运作、信息披露及风险控制,及时处理违规行为。
风险管理
建立风险控制机制,防范业务风险传递至上市公司,并协助完善内部控制体系。
投资者保护
对上市公司进行定期检查,揭示潜在风险,避免投资者因信息不对称受损。
合规责任
若上市公司出现违规行为,保荐机构需承担连带责任,并配合监管调查整改。
协助企业改制重组、完善组织架构;
参与与证券交易所的审核沟通。
总结 :保荐机构贯穿证券发行全周期,既需保障发行环节的合规性,又需维护上市后的长期稳定,是资本市场的重要监管参与者。